忙碌的RRSP季節剛過，報稅時節又到了，在加拿大任何事情都離不開稅，投資也不例外，投資組合中除了目標和回報，稅務的考慮也是舉足輕重的。我們在絞盡腦汁尋找節稅、退稅的方法時，正好抽點時間檢討一下與投資相關的稅務問題，以及如何根據自己的財務和收入情況，合理調整投資組合的結構。
      稅擋高的朋友，在投資基金時，也要注意，如果您一味求穩，投資都集中在債券、分紅，和每月派息的基金，那麼，您的稅務會在很大程度上消耗掉投資回報。很多朋友以為沒有拿到利息，或者分紅就不用交稅，其實，即使您選擇將分紅再投資也是要在實現利潤的當年交稅的。
      我們經常將投資組合挂在嘴邊，就是為了平衡客戶各方面的需求，處理好稅務與不同的投資產品之間的關係。對於稅檔高的朋友，可以合理分散一些投資到股票市場基金，因為這類基金可以給您帶來資本增值，而資本增值稅相對較低。另外，有的基金公司會有節稅型基金，使您可以在三到五年內不用交稅，達到延稅增長的目的。
      考慮到加拿大的高稅收，如果在財富積累的征途中，想加快腳步，借錢投資是一個可行的方法。將借的錢，按照預先設定好的投資計劃，投入風險分散的投資組合，假以時日，您的收益可能非常大，會早日到達財富的彼岸。
      很多朋友對借錢害怕，這是可以理解的，所有債務都是不好。其實不一定。我們一般認為用於個人消費的債務為不良債務，換言之，借錢購買沒有升值潛力，或者肯定要折舊的資產是不好的債務。借錢購買可能升值的資產比較理想，支付了利息也物有所值。而借錢購買會升值的資產，而支付的利息可以抵稅，這就成為最佳的債務。
      借錢投資之所以成立，主要有以下幾個好處：首先是因為借錢的利息可以抵稅。該方法要根據不同的家庭收入狀況而定，比較適合稅檔高的朋友。如果您的公司還有很多退休金Pension，自己幾乎沒有了RRSP的額度，借錢投資確實是一個可行的方法。即使您有RRSP的額度，借錢投資也可以配合使用。例如，甲先生每月供500元存到RRSP賬戶，到年底可以有6000元的RRSP存款；而乙先生每月供250元到RRSP賬戶，而另外的250元作為利息，支付一個非RRSP的投資貸款，目前大約可以借到50,000元。由於利息可以抵稅，那麼，一年下來，甲乙兩人的每月現金流一樣，年底退稅數目一樣。
      但是，乙先生卻多了50,000元的投資貸款，顯然在致富路上先行一步。
      這兩年加拿大的市場表現很好，即使穩定的分紅基金都有10%左右的回報，同時，加拿大仍舊處於低利息環境，借錢的利息都在4%以下，使得一些行動快的朋友，借錢投資在基金裏賺了不少錢。
其次，借錢投資可以讓您建立一個被迫的投資計劃。很多朋友對投資的認識就是有錢就投點，沒錢或者錢不多就等等再說。年復一年，在加拿大已經是五六個年頭過去，好像錢永遠也存不下。借錢投資，每月必須支付利息，您再也沒有了借口，只有按照計劃做下去。否則，永遠也不會有錢投資，因為您要旅遊，給孩子買鋼琴，換車，換電腦，買LCD電視，有永遠填不完的窟窿。
      財富積累中，一條路是靠自己的錢，另外一條路是靠他人的錢。我們工作一生，每年的收入是有限的，如果僅僅依靠這點現金流，很難積累起財富。有錢人的秘訣是讓錢生錢，窮人的原因是將掙來的錢投入沒有產生利潤的資產，沒有增值。如果我們一年需要五萬元生活費，假設10%的回報率，您需要有五十萬的投資組合。
      我們衣食無憂的前提是需要儘早建立起一個資產基礎(Asset base)，無論您在辦公室作白領，還是在工廠打累脖（Labor），沒有卑賤之分，這個世界只有富人和窮人，沒有好工作和壞工作，因為都是給資本家打工。既不需要為一個好工作而沾沾自喜，也不必為差工作而妄自菲薄，關鍵是看誰先建立良好的投資組合形成足夠大的資產base，提前實現財務自由。借錢投資可以讓您的財務目標實現得快一些，給沒有足夠資產的朋友一個機會。

      注：本文屬撰稿者的觀點，並不代表本報立場，也不構成投資建議。